风口财评丨400元分36期还？“迷你贷”的坑不小

农历新年已过，对于深陷迷你贷的陈女士来说，仍有还不完的旧债。据大风新闻2月23日报道，2020年，还在读大学的她在“低利息”诱惑下，通过分期乐平台借入五笔累计13674元贷款，年利率32.08%至35.90%不等。看似每月只需还款十几元、几十元，实则利滚利之下，总还款额翻了近一倍。即便已还1.1万元，平台仍要求她再付1.5万元才能结清。如今，因无力偿还逾期已超过1000天，陈女士遭受无尽催收，陷入抑郁。“迷你贷”个体债务困境背后，实则揭示了消费金融领域长期存在的利率陷阱、学生群体金融脆弱性等系统性问题。

在消费金融领域，“低月供”往往是最具迷惑性的糖衣炮弹，而其内核，是一套精心设计的利率陷阱。陈女士的遭遇正是典型：一笔400元贷款分36期，月供仅18.23元，看似轻松无压；一笔1000元贷款标称“年利率32.08%”，利息364元，乍看尚可接受。但问题在于，这些数字刻意回避了一个关键事实——借款人并非到期一次性还本付息，而是从首月起就在偿还本金。这意味着，随着每月还款，实际占用资金逐月递减：到第12个月，1000元贷款的剩余本金已不足500元，但她支付的利息却仍按“全额本金使用两年”计算。

这种用“单利”标签模糊真实成本、以“低月供”诱导过度借贷的模式，本质上是以合规话术包装高息实质，让金融素养薄弱者在不知不觉中坠入债务深渊。它不是简单的定价问题，而是系统性误导，是对“知情权”和“公平交易权”的实质性侵蚀。

面对“迷你贷”设下的利率迷局，陈女士的困境并非无解。2025年底，央行与金融监管总局联合出台新规，明确不得新发综合融资成本年化超过24%的贷款，原则上最晚2027年底前，所有新发放贷款综合融资成本降至1年期LPR的4倍以内。这意味着，即便陈女士的贷款合同签订于2020年，若平台在2026年及之后仍按32%～35%计收罚息，就可能面临监管质询。因为新规虽不直接废止旧约，却为法院和监管部门提供了审查存量债务合理性的新依据。

更重要的是，此案敲响了全民金融素养的警钟。正如专业人士所强调：网贷绝非日常消费的“备用金”，更不是救急的万能钥匙。学生群体尤需警惕“低月供”话术，切勿陷入“以贷养贷”的恶性循环。遭遇暴力催收，务必保留录音、截图等证据，及时向金融监管部门或公安机关举报。

（半岛全媒体评论员 王好）