投资者保护宣传日之柜台债券业务适当性管理解读——山东中行全力保障金融投资者权益

为保障金融投资者权益，中国银行山东省分行始终遵循适当性管理要求，向投资者提供与其风险承受能力相匹配的债券品种与交易服务。

柜台债券业务适当性管理要求

中国银行对债券产品的风险状况和投资者风险承受能力进行分级管理，并将两者进行匹配。该要求旨在确保将适合的产品推荐给合适的投资者，防止投资者购买超出自身风险承受能力的产品。

中国银行根据债券产品的市场流动性、交易期限、是否含权结构、价格波动性等方面综合评估，产品风险等级从低到高分别为R1（低风险）、R2（中低风险）、R3（中风险）、R4（中高风险）、R5（高风险）。在客户办理柜台债券业务前，需在中国银行手机银行等电子渠道或网点柜台开展风险承受能力评估，中国银行由此确定客户的风险承受能力等级，从低到高分别为：谨慎型（C1）、稳健型（C2）、平衡型（C3）、进取型（C4）、激进型（C5）。

风险承受能力测评和专业知识测试的有效期均为一年。若测评结果到期且未更新，客户将不能新增买入债券。此外，若客户的风险承受能力、财务状况或投资经验发生重大变化，也可主动申请重新评估。

柜台债券市场风险提示

在购买柜台债券产品前，请务必注意以下几点：

（一）充分了解自己的风险承受能力，如实填写风险承受能力测评和专业知识测试问卷，不盲目追求高收益。

（二）认真阅读产品信息，了解所投债券的发行人、期限、评级等关键要素。柜台债券属于固定收益类投资产品，适合有一定风险承受能力、追求稳健收益的投资者。

（三）关注市场动态和债券评级变化，及时调整投资策略。

（四）柜台债券价格随行就市，受宏观经济、资金面、市场情绪影响实时波动，买入后中途卖出存在市价低于成本、产生本金亏损的可能。请您结合自身财务状况、风险承受能力及资金周期理性投资，审慎交易。

下一步，中国银行山东省分行将持续做好投资者权益保护工作，严格落实柜台债券业务适当性管理全流程要求，常态化开展投资者宣教科普，以专业、规范、贴心的金融服务，引导客户树立理性稳健的投资理念，全力筑牢金融投资者权益安全防线。